金融機(jī)構(gòu)“生前遺囑”不再是概念，而是作為正式的金融監(jiān)管制度引入我國(guó)。

2月26日晚，銀保監(jiān)會(huì)公告，對(duì)《銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)恢復(fù)和處置計(jì)劃實(shí)施暫行辦法（征求意見(jiàn)稿）》（簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》）向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。

哪些銀行會(huì)被納入需制定“生前遺囑”的范圍，根據(jù)“調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額”口徑，大部分上市銀行即已達(dá)到3000億元標(biāo)準(zhǔn)，包括六大國(guó)有銀行、12家股份制銀行、11家上市城商行，但農(nóng)商行大多不及這一標(biāo)準(zhǔn)。

此外，經(jīng)監(jiān)管指定應(yīng)制定恢復(fù)和處置計(jì)劃的銀行中，一種思路是互聯(lián)網(wǎng)銀行。央行此前表示，業(yè)務(wù)在線(xiàn)上開(kāi)展的銀行展業(yè)范圍不受空間限制，實(shí)質(zhì)上已成為全國(guó)范圍內(nèi)經(jīng)營(yíng)的銀行。

國(guó)際金融業(yè)如何開(kāi)展？

金融機(jī)構(gòu)的恢復(fù)與處置計(jì)劃，也被稱(chēng)作“生前遺囑”（Living Wills）。2008年全球金融危機(jī)發(fā)生后，為緩解“大而不倒”問(wèn)題，金融穩(wěn)定理事會(huì)（FSB）著手構(gòu)建金融機(jī)構(gòu)有效處置的法律框架。

2011年11月，F(xiàn)SB發(fā)布了《金融機(jī)構(gòu)有效處置框架的關(guān)鍵屬性》，其中明確將“恢復(fù)與處置計(jì)劃”設(shè)定為有效處置框架中的一項(xiàng)重要制度安排。

各國(guó)也陸續(xù)設(shè)立生前遺囑制度。2010年7月，美國(guó)國(guó)會(huì)通過(guò)了《多德—弗蘭克華爾街改革和消費(fèi)者保護(hù)法》，第165條就“生前遺囑”規(guī)則的適用條件、責(zé)任主體及實(shí)施要求做了明確規(guī)定。2011年，英國(guó)金融服務(wù)局（FSA）也出臺(tái)了《恢復(fù)與處置計(jì)劃》，就這一制度的框架設(shè)計(jì)和價(jià)值追求提出了基本構(gòu)想。其中，美國(guó)將合并資產(chǎn)規(guī)模500億美元認(rèn)定為系統(tǒng)重要性機(jī)構(gòu)，“生前遺囑”規(guī)則首先適用于資產(chǎn)規(guī)模超過(guò)500億美元的銀行控股公司和美國(guó)金融穩(wěn)定委員會(huì)認(rèn)定的重要性非銀行金融機(jī)構(gòu)。

2017年7月，中國(guó)香港《金融機(jī)構(gòu)（處置機(jī)制）條例》生效，以在有金融機(jī)構(gòu)不可持續(xù)經(jīng)營(yíng)，因而對(duì)香港金融體系的穩(wěn)定及有效運(yùn)作構(gòu)成風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，以避免或減低該風(fēng)險(xiǎn)為出發(fā)點(diǎn)，有秩序處置該等機(jī)構(gòu)。

哪些銀行要制定恢復(fù)和處置計(jì)劃？

根據(jù)《辦法》，應(yīng)制定恢復(fù)和處置計(jì)劃的金融機(jī)構(gòu)包括：按照并表口徑上一年末（境內(nèi)外）調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)（杠桿率分母）達(dá)到3000億元人民幣（含等值外幣）及以上的商業(yè)銀行、農(nóng)村信用合作社等吸收公眾存款的金融機(jī)構(gòu)以及金融資產(chǎn)管理公司、金融租賃公司。

上述標(biāo)準(zhǔn)中，按照并表口徑上一年末（境內(nèi)外）調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)，即“調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額”，與常用的資產(chǎn)規(guī)?？趶讲煌?，它是《商業(yè)銀行杠桿率管理辦法》計(jì)算商業(yè)銀行杠桿率的分母指標(biāo)，商業(yè)銀行并表和未并表的杠桿率均不得低于4%。各大銀行財(cái)報(bào)一直對(duì)外陸續(xù)披露。

調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額的計(jì)算公式為：從調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額中扣除的一級(jí)資本扣減項(xiàng)不包括商業(yè)銀行因自身信用風(fēng)險(xiǎn)變化導(dǎo)致其負(fù)債公允價(jià)值變化帶來(lái)的未實(shí)現(xiàn)損益。

其中，調(diào)整后的表內(nèi)資產(chǎn)余額為扣減針對(duì)相關(guān)資產(chǎn)計(jì)提的準(zhǔn)備或會(huì)計(jì)估值調(diào)整后的表內(nèi)資產(chǎn)余額。調(diào)整后的表外項(xiàng)目余額按照如下方式計(jì)算：表外項(xiàng)目中可隨時(shí)無(wú)條件撤銷(xiāo)的貸款承諾按照10%的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)計(jì)算；其他表外項(xiàng)目按照《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》規(guī)定的信用風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重法表外項(xiàng)目信用轉(zhuǎn)換系數(shù)計(jì)算。

按“調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額”口徑，大部分上市銀行即已達(dá)到3000億元標(biāo)準(zhǔn)，包括六大國(guó)有銀行、12家股份制銀行、11家上市城商行，但農(nóng)商行大多不及這一標(biāo)準(zhǔn)。

記者統(tǒng)計(jì)梳理，六大國(guó)有銀行中“調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額”均在10萬(wàn)億元以上，股份制銀行均在10萬(wàn)億元以下。截至2020年6月末，工商銀行(5.370, -0.07, -1.29%)、建設(shè)銀行(7.260, -0.10, -1.36%)、農(nóng)業(yè)銀行(3.260, -0.01, -0.31%)、中國(guó)銀行(3.240, -0.01, -0.31%)、交通銀行(4.570, -0.05, -1.08%)、郵儲(chǔ)銀行(6.120, -0.08, -1.29%)調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額分別為35.24萬(wàn)億元、29.02萬(wàn)億元、28.93萬(wàn)億元、25.69萬(wàn)億元、11.46萬(wàn)億元、11.42萬(wàn)億元。

實(shí)際上，由于已位列FSB的全球系統(tǒng)重要性銀行（G-SIBs）名單，四大國(guó)有銀行等早已出臺(tái)自己的生前遺囑。

2013年，四大行公告稱(chēng)，根據(jù)金融穩(wěn)定理事會(huì)和中國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求，全球系統(tǒng)重要性銀行需制定恢復(fù)與處置計(jì)劃；根據(jù)美國(guó)相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，銀行在美機(jī)構(gòu)應(yīng)向美國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)遞交處置計(jì)劃。制定恢復(fù)與處置計(jì)劃的目的是增強(qiáng)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和管理能力，維護(hù)金融系統(tǒng)穩(wěn)定。

股份制銀行已有先例

股份制銀行中的招商銀行(51.100, -3.35, -6.15%)、平安銀行(21.380, -0.71, -3.21%)此前也公告制定生前遺囑。

2013年12月，招商銀行公告，董事會(huì)批準(zhǔn)并簽署了招商銀行2013年度“生前遺囑”及未來(lái)與之相關(guān)的年度更新文件。招行股東大會(huì)審議通過(guò)了《關(guān)于授權(quán)高級(jí)管理層成員批準(zhǔn)及簽署“生前遺囑”的議案》，授權(quán)總行分管法律合規(guī)事務(wù)的高級(jí)管理層成員作為本行應(yīng)對(duì)《多德-弗蘭克法案》的負(fù)責(zé)人。文件具體內(nèi)容尚未公布。

2014年1月，平安銀行公告，該行大股東中國(guó)平安(85.180, -1.96, -2.25%)保險(xiǎn)（集團(tuán)）股份有限公司于2013年7月18日入選首批9家全球系統(tǒng)重要性保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)（G-SII）名單。由于平安銀行資產(chǎn)占據(jù)平安集團(tuán)總資產(chǎn)超過(guò)一半，作為平安集團(tuán)RRP項(xiàng)目的重要組成部分，平安銀行啟動(dòng)了自己的恢復(fù)與處置計(jì)劃。該行恢復(fù)與處置計(jì)劃的制定，主要是基于銀行風(fēng)險(xiǎn)與資本管理，對(duì)銀行核心業(yè)務(wù)的數(shù)據(jù)和流程詳細(xì)梳理，并結(jié)合壓力的情景分析與測(cè)試等方法，制定恢復(fù)與處置的觸發(fā)機(jī)制和策略。

股份制銀行中，截至2020年6月末，招商銀行、興業(yè)銀行(24.680, -1.53, -5.84%)、浦發(fā)銀行(10.540, -0.26, -2.41%)、民生銀行(5.180, -0.07, -1.33%)、中信銀行(5.230, -0.13, -2.43%)、光大銀行(4.100, -0.12, -2.84%)、平安銀行、華夏銀行(6.240, -0.11, -1.73%)、浙商銀行(4.110, 0.00, 0.00%)調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額分別為9.23萬(wàn)億元、9.07萬(wàn)億元、8.63萬(wàn)億元、8.21萬(wàn)億元、8.07萬(wàn)億元、6.48萬(wàn)億元、4.99萬(wàn)億元、3.65萬(wàn)億元、2.39萬(wàn)億元。

城商行中，截至2020年6月末，上海銀行(8.380, -0.26, -3.01%)、寧波銀行(40.100, -2.15, -5.09%)、南京銀行(8.800, -0.47, -5.07%)、杭州銀行(16.020, -0.66, -3.96%)、成都銀行(11.000, -0.20, -1.79%)五家城商行調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額超1萬(wàn)億，分別為26669.44億元、18008.06億元、16692.41億元、12158.85億元。長(zhǎng)沙銀行(10.160, -0.29, -2.78%)、鄭州銀行(3.830, -0.10, -2.54%)、青島銀行(5.380, -0.21, -3.76%)、貴陽(yáng)銀行(8.100, -0.22, -2.64%)、蘇州銀行(7.800, -0.25, -3.11%)、西安銀行(5.360, -0.13, -2.37%)調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額分別為6878.06億元、6875.54億元、6788.84億元、6327.63億元、4798.95億元、4359.33億元、3107.96億元。

農(nóng)信系統(tǒng)如何統(tǒng)計(jì)？

除頭部農(nóng)商銀行外，大部分農(nóng)商銀行調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額均不及3000億元。

從單個(gè)農(nóng)商銀行資產(chǎn)規(guī)?？趶娇?，截至2020年6月末，資產(chǎn)規(guī)模超3000億元的農(nóng)商銀行有9家，資產(chǎn)規(guī)模超1萬(wàn)億元的為重慶農(nóng)商銀行；超9000億元的有3家：北京農(nóng)商銀行、廣州農(nóng)商銀行、上海農(nóng)商銀行；超5000億元的有1家，為成都農(nóng)商銀行；超4000億元的有3家：東莞農(nóng)商銀行、深圳農(nóng)商銀行、江南農(nóng)商銀行；超3000億元的為青島農(nóng)商銀行。

不過(guò)，多地農(nóng)信聯(lián)社規(guī)模龐大，一些省市農(nóng)村信用合作社已超萬(wàn)億?！?1世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道》記者梳理發(fā)現(xiàn)，截至2020年末，廣東農(nóng)信系統(tǒng)資產(chǎn)規(guī)模早已突破3萬(wàn)億元，江蘇、浙江兩省農(nóng)信系統(tǒng)貸款規(guī)模超過(guò)廣東。山東、河北農(nóng)信系統(tǒng)資產(chǎn)規(guī)模均已超2萬(wàn)億元，湖北、廣西農(nóng)信系統(tǒng)資產(chǎn)規(guī)模也已超1萬(wàn)億元。此外，內(nèi)蒙古自治區(qū)農(nóng)村信用社聯(lián)合社、黑龍江省農(nóng)村信用社資產(chǎn)總額分別達(dá)6207億元、5684億元。

由于省聯(lián)社體制的特殊性，目前尚不明確《辦法》中所涉為單個(gè)農(nóng)信社或省聯(lián)社口徑，有待監(jiān)管進(jìn)一步明確。

哪家銀行會(huì)被指定？

根據(jù)《辦法》，需要制定“生前遺囑”的還包括：雖不符合上述條件，但基于業(yè)務(wù)特性、風(fēng)險(xiǎn)狀況、外溢影響等因素，經(jīng)銀保監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)指定應(yīng)制定恢復(fù)和處置計(jì)劃的其他銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。

哪些銀行會(huì)被監(jiān)管指定需要設(shè)立恢復(fù)和處置計(jì)劃，一種思路是互聯(lián)網(wǎng)銀行。在近期央行加強(qiáng)對(duì)異地存款的管理中，央行將于2021年第一季度起，將地方法人銀行吸收異地存款情況納入宏觀(guān)審慎評(píng)估（MPA），禁止其通過(guò)各種渠道開(kāi)辦異地存款，已發(fā)生的存量存款自然到期結(jié)清。央行在貨幣政策執(zhí)行報(bào)告指出，無(wú)實(shí)體經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)，業(yè)務(wù)在線(xiàn)上開(kāi)展的銀行展業(yè)范圍不受空間限制，實(shí)質(zhì)上已成為全國(guó)范圍內(nèi)經(jīng)營(yíng)的銀行，所以存款利率自律要求參考國(guó)有銀行執(zhí)行。

在此情況下，通過(guò)線(xiàn)上展業(yè)，持有民營(yíng)銀行牌照的微眾銀行、網(wǎng)商銀行、新網(wǎng)銀行等或被納入。尤其是，微眾銀行截至2019年末總資產(chǎn)已超2900億元，網(wǎng)商銀行總資產(chǎn)也接近1400億元。

此外，2019年8月，全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心披露了最新的貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率（LPR）報(bào)價(jià)行，除五大國(guó)有銀行、5家股份制銀行外，西安銀行、臺(tái)州銀行、上海農(nóng)商銀行、廣東順德農(nóng)商銀行、渣打銀行（中國(guó)）、花旗銀行（中國(guó)）、微眾銀行、網(wǎng)商銀行為此次報(bào)價(jià)行擴(kuò)圍后的最新成員。